Hoher finanzieller Verlust bei einer Frühauflösung der Säule 3a

Säule-3a-Versicherungen kombinieren Altersvorsorge mit Versicherungsleistungen wie Todesfall- oder Invaliditätsschutz. Wird eine solche Lösung vorzeitig aufgelöst, können erhebliche finanzielle Verluste entstehen. Medienberichte, unter anderem von SRF, zeigen, dass Versicherte bei einer Frühauflösung häufig einen grossen Teil ihrer einbezahlten Beiträge verlieren.

Darum gehts

• Eine Frühauflösung einer Säule-3a-Versicherung kann zu Verlusten führen.
• Ein Teil fliesst in Abschluss-, Risiko- und Verwaltungskosten.
• Versicherte bekommen bei Kündigung oft weniger zurück.
• Die geringere Flexibilität von 3a-Versicherungen erhöht das Risiko.

Bei einer Säule-3a-Banklösung fliesst der einbezahlte Betrag vollständig in das Vorsorgevermögen. Bei einer Säule-3a-Versicherung hingegen werden die Prämien auf einen Sparanteil, Risikoprämien für Leistungen wie Tod und Invalidität sowie auf Verwaltungs- und Abschlusskosten aufgeteilt. Ein erheblicher Teil der Beiträge wird dabei insbesondere in den ersten Vertragsjahren nicht angespart, sondern für Kosten und Versicherungsleistungen verwendet.

Welche Kosten fallen bei 3a-Versicherungen an?

Säule-3a-Versicherungen enthalten Abschluss- und Vertriebskosten, die zu Beginn des Vertrags anfallen. Diese Kosten werden über die laufenden Prämien finanziert. Wird der Vertrag frühzeitig aufgelöst, sind diese Kosten bereits bezahlt, ohne dass ein entsprechendes Vorsorgekapital aufgebaut werden konnte. Zusätzlich fallen während der gesamten Laufzeit laufende Verwaltungsgebühren sowie Risikoprämien an, die den Sparanteil kontinuierlich reduzieren – unabhängig davon, wie sich die Kapitalmärkte entwickeln.

Was passiert bei einer Frühauflösung einer 3a-Versicherung?

Wird eine 3a-Versicherung vorzeitig beendet, wird nicht die Summe der einbezahlten Beiträge ausbezahlt, sondern der sogenannte Rückkaufswert. Dieser liegt insbesondere in den ersten Jahren deutlich unter den einbezahlten Beträgen.

SRF berichtet, dass Versicherte bei einer Kündigung nach wenigen Jahren teilweise nur 50 bis 70 Prozent ihrer Einzahlungen zurückerhalten – in einzelnen Fällen sogar weniger.

Warum ist der Verlust am Anfang besonders hoch?

Die Kostenstruktur solcher Verträge führt dazu, dass die Abschlusskosten zu Beginn vorfinanziert werden, der Sparanteil in den ersten Jahren sehr gering ausfällt und kaum Kapital vorhanden ist, das Erträge erwirtschaften kann. Je früher der Vertrag aufgelöst wird, desto grösser ist entsprechend der prozentuale Verlust.

Fazit

Wer eine 3a-Versicherung in den ersten Jahren auflöst, erhält oft deutlich weniger zurück, als er einbezahlt hat. Gerade bei kombinierten Lebensversicherungs- und Vorsorgelösungen lohnt sich deshalb ein genauer Blick auf Kosten, Bindung und Flexibilität. Eine genaue Prüfung der Vertragsstruktur und der effektiven Kosten ist entscheidend, bevor man sich langfristig bindet.